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股票被套后怎样解套?机构持仓是什么意思?

2020-09-25 07:44股票新闻 人已围观

简介好不夸张地说,几乎90%的股民在炒股时都经历过被套的纠结情节,也就是说,炒股被套在股市之中属于常见之事,而且无论是股市行情涨跌,都时常会有被套的股民,就更别说股市处于...

  好不夸张地说,几乎90%的股民在炒股时都经历过被套的纠结情节,也就是说,炒股被套在股市之中属于常见之事,而且无论是股市行情涨跌,都时常会有被套的股民,就更别说股市处于弱势行情的时候了,那么,被套之后,应该如何解套最稳妥呢?
 
  通常而言,解套方式主要有两种,第一种是积极主动的解套方式,即在股票被套之后,通过逢低补仓来不断降低持仓成本而实现快速解套的目的;另外一种则属于消极被动的解套方式,这种方式一般就是死扛着等股票解套,这种方式也被称为“装睡解套法”。
 
  话说回来,消极被动的解套方式并非就不能实现解套,有些也还是能够快速解套,这是因为从根本上讲,股票能否解套跟股票自身的状况具有密切关系,假如被套的股票基本面和业绩还可以,未来发展潜力也不错,进场买入的位置也并不高,那么,解套的概率还是很大的。
 
  只不过,假设被套的股票基本面比较差,业绩也不好,还没啥发展空间,那么,要解套就具有满满的难度,所以,股票被套要被动死扛的方式解套,还是积极低吸的解套方式,说白了,得看被套的股票的质地而定。机构持仓是什么意思?机构持仓指的是机构投资者买入股票并持有。
 
  机构投资者主要是指一些金融机构,包括银行、保险公司、投资信托公司、信用合作社、国家或团体设立的退休基金等组织。机构投资者的性质与个人投资者不同,在投资来源、投资目标、投资方向等方面都与个人投资者有很大差别。
 
  持仓:在实物交割或者现金交割到期之前,投资者可以根据市场行情和个人意愿,自愿地决定买入或卖出期货合约。而投资者(做多或做空)没有作交割月份和数量相等的逆向操作(卖出或买入),持有期货合约,则称之为“持仓”。在黄金等商品期货操作中,无论是买还是卖,凡是新建头寸都叫建仓。操作者建仓之后手中就持有头寸,这就叫持仓。
 
  机构持仓比重:是机构持有股票市值与总资金的比例。假如目前帐户内有10万元钱和价值3万元的股票,那仓位就叫轻仓(也就是三分之一仓位)。
 
  机构持有比例:是指机构持该股股数占该股总股数或流通股数的比例,如流通股是2000万,而机构持有1200万,就是60%(高度控股)。
 
  机构持仓数据
 
  股票价格的产生来源于交易行为,可跟踪机构投资者的买卖动作来获取间接信息。基于上市公司和基金财报,倒推出不同机构的持仓数据,在考虑数据发布时间和数据维度的前提下,可对机构投资者的行为进行进一步的分析,主要是投资评价和跟踪策略两个方面。
 
  投资者行为评价
 
  假设持仓是一个闭环数据,并可在报告期结束交易,从选股和择时方面估算机构投资者的行为。选股方面,不同机构相对于沪深300均有超额收益,其中以QFII、基金和券商为最,三者持仓风格相对稳定。但对于机构整体,持仓市值越高的股票收益反而越低。择时方面,不同机构差异并不明显,QFII和银行相对更具优势。机构整体择时超额收益为8.05%,相对选股表现更为显著。
 
  机构跟踪策略
 
  跟踪策略强调在数据发布之后交易,主要从存量逻辑和增量逻辑两个角度考虑。
 
  存量逻辑考虑机构的当期持仓,从侧面反映股票的长期投资价值。所有不同类型机构持仓跟踪策略都能跑赢沪深300,QFII、保险和基金的跟踪更具效果,尤其近三年,其中QFII连续11年获取正向超额。分组来看,持股市值越小、持有机构数越少、总股本比例越高,跟踪策略表现越好,同机构抛压和持仓稳定性有关。
 
  增量逻辑认为机构增仓之后可能会延续趋势,有进一步的加仓行为,主要从机构持仓数量增幅和总股本占比增量来定义。相对于当期持仓的存量逻辑,增量带来的收益并不突出。但从分组结果来看,无论是机构持仓还是总股本占比,增仓越多的公司,表现越好。

Tags: 股票被套  主力持仓  怎样解套  机构持仓 

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